继2022年录得史上最差年度表现之一，挪威1.4万亿美元的主权财富基金正在重回正轨。上半年的回报率为10%，回报总额为1430亿美元。

根据该基金周二晚些时候发布在其网站上的报告，在截至6月份的六个月中，其股票回报率接近14%，固定收益投资回报率为2.3%。非上市房地产回报-4.6%。该基金的报告本定于周三发布。

在经历了2022年的低迷之后，科技股的反弹推动了该基金回报大涨。今年上半年，在欧美通胀快速上涨，央行加息抗通胀，与此同时银行业出现动荡之际，这家总部位于奥斯陆的基金成功应对了不稳定的投资环境。

(资料图)

不过，硅谷银行倒闭还是给该基金带来了打击，首席执行官尼古拉·唐根（Nicolai Tangen）不得不在4月份告诉议员，他今后的工作重点是尽量减少对所谓“烂苹果”的风险敞口。他还一再警告说，借贷成本和通胀飙升可能会拖累未来几年的回报率。

截至上半年末，该主权基金持有最多的股票是苹果公司、微软(公司和Alphabet公司，持有最多的债券是美国国债，其次是日本和德国国债。

NBIM表示，受非上市房地产和可再生能源基础设施的影响，该基金的表现比基准低0.23个百分点，连续第三个季度出现负相对回报。非上市房地产带来了0.26个百分点的负收益，主要是受美国办公楼投资的影响。

预期缺口，即投资组合在极端市场情况下的预期损失，从2022年底的1.22个百分点降至1.04个百分点。债券投资组合的信用质量与年末相比几乎没有变化。

上半年发生了80多起“不必要的操作事件”，导致基金损失约11亿克朗（1.04亿美元）。NBIM表示，大部分损失与使用错误数据造成的单一错误有关。

该主权基金成立于20世纪90年代，旨在将挪威的石油和天然气收入投资于海外，也被称为挪威银行投资管理公司（Norges Bank Investment Management），是世界上最大的单一股权持有者，主要跟踪基于议会制定的框架的基准指数。

该基金逐渐利用其影响力，对那些未能优先考虑气候变化、性别平等和高管薪酬的公司施压。上半年，它对超过94000项股东提案进行了投票，并召开了1,75次公司会议。

基金称，在基金价值中，股票占71.3%，固定收益占26.4%，非上市房地产占2.3%，而非上市可再生能源基础设施占0.1%。在截至6月份的六个月中，政府向该基金存入了3890亿克朗。

本文源自：金融界